Portföy Çeşitlendirme Problemine Tamsayılı Programlama Yaklaşımı

Bu çalışma Marmara Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü Yöneylem Araştırması Bilim Dalında yapılmış yüksek lisans tezinin kitap olarak düzenlenmiş versiyonudur. Çalışmada borsada yatırım yapmak isteyen oyuncular için belli bir dönem sonunda maksimum getiriyi elde ettirecek hisse senedi portföyünü oluşturacak matematiksel bir karar verme yöntemi tasarlanmıştır. Tasarlanan yöntem Borsa İstanbuldaki hisse senetlerine uygulanıp örnek bir portföy oluşturulmuştur. Yöntem borsada hisse senetlerinin gelecek dönemki performanslarını tahmin etmek için kullanılan "Teknik Analiz" ve bir optimizasyon yöntemi olan "Tamsayılı Programlama" algoritmasını kullanmaktadır. Başka bir deyişle Portföy çeşitlendirme problemini tamsayılı programlama ile çözmek geniş bir hisse senedi portföyü kümesinden bir sonraki dönemde maksimum geliri getirecek hisse senedi alt kümesini bulmaktır. Bu yöntem büyük yatırımcılar için karar destek sistemi olarak kullanılabilecek niteliktedir. Aynı zamanda bu yöntem ile çözülecek probleme gerektiği durumlarda istenilen sayıda risk ve maliyet kısıtları eklenerek daha gerçekçi sonuçlar elde edilebilir